Fintech partnerství - Jak zajistit, aby to fungovalo

Co je fintech?

Slovo „Fintech“ se ve skutečnosti dostalo do slovníku Oxford a je definováno jako „Počítačové programy a další technologie používané k podpoře nebo umožnění bankovních a finančních služeb“.

Nakonec fintech je nový finanční průmysl, který používá technologii ke zlepšení finančních aktivit, čímž narušuje tradiční finanční trhy.

Tyto fintech organizace jsou hnací silou inovací ve všech subsektorech finančních služeb a mají různou splatnost od raného stádia až po etablované malé a střední podniky.

Vzestup fintech hráčů ve finančním ekosystému byl podpořen řadou faktorů včetně:

  • Globální regulační trend směrem ke zvyšování konkurence ve finančních službách, a to jak ve Velké Británii (zejména z FCA), tak celosvětově
  • Rostoucí očekávání a posílení postavení zákazníků, což vyžaduje laserově ostré zaměření na zákazníka, aby nejen odpovídalo, ale i překračovalo zkušenosti zákazníků vytvořené v jiných průmyslových odvětvích.
  • Snížené náklady na výpočetní techniku, rozšířené digitální adopce a metodiky doručování „rychle selhávají, levně selhávají“

Odvětví fintech je velký a rychle rostoucí trh, zejména ve Velké Británii:

  • Spojené království je největším fintechním trhem na světě - každoročně přispívá do britské ekonomiky 6,6 miliard GBP
  • Míra růstu investic do objemu obchodů společnosti Fintech je> 74% meziročně od roku 2008. V roce 2017 byl tento meziroční nárůst 153% na 1,8 miliardy GBP.
  • Podíl digitálně aktivních dospělých ve Velké Británii, kteří využívají služeb alespoň jednoho podniku Fintech, rovněž roste na> 42%

S tím, jak roste, se zaměřuje i odvětví fintech. Fintechs zpočátku zacílil na konkrétní části hodnotového řetězce, poskytoval specializované schopnosti, bohatou funkčnost a vynikající zákaznický zážitek. V poslední době se rostoucí počet hráčů fintech snaží poskytovat komplexní finanční služby prostřednictvím ekosystému partnerů (např. Starling poskytující životní pojištění prostřednictvím Anoraku, hypotéky přes Habito, investice prostřednictvím Wealthify ..). Někteří noví hráči dokonce hledají přepracování starší infrastruktury, na rozdíl od tradičního zaměření na front office.

Proč je fintech relevantní pro banky?

Stejně jako v případě jakéhokoli jiného digitálního narušení konkurují finští hráči konkurentům se zavedenými společnostmi díky vynikající zkušenosti se zákazníkem podporovanou nižší cenou.

Tradiční finanční instituce ve velké míře podléhají zastaralým IT architekturám, které je nákladné udržovat a nenabízejí stupeň pružnosti, který vyžaduje neustálá inovace.

Některé z výzev, se kterými se banky potýkají v důsledku růstu fintech, jsou:

  • Disintermediation: Poskytování bankovních služeb nebankovními hráči řídí disintermediation, což má za následek buď ztrátu zákazníků úplně, nebo snížení bodů interakce mezi zákazníky a zavedenými bankami
  • Komoditizace: Schopnost snadno porovnávat bankovní produkty a služby online spolu s rostoucím množstvím neznačkových finančních služeb vede ke vzniku komoditizace, což zase ovlivňuje marže a schopnost rozlišovat
  • Eroze značky: Vzhledem k tomu, že očekávání zákazníků jsou stále více utvářena nejmodernějšími návrhy, které jsou více přizpůsobeny požadovaným zkušenostem zákazníka, hrozí, že se zavedené značky stanou irelevantní.
  • Konkurenceschopnost: Fintechové jsou často agilnější a svižnější organizace, které jim umožňují rychleji podávat návrhy na trh

Reakce bank na tyto nové konkurenty nabývala mnoha podob, od investování do urychlovačů v naději, že budou mít partnerství s úspěchem fintech nebo budou těžit z jejich úspěchu, až po získání nadějných nových hráčů (např. Kabbage od Santander), až po zahájení jejich vlastního fintech hráči (např. Marcus od JP Morgan).

Jak by měly banky přistupovat k fintech?

Reakce na fintech je až příliš často vyvolána spěšností reagovat, než pečlivým zvážením, jaká by tato odpověď měla být.

Výsledkem jsou taktické přístupy, které jsou jak investiční, tak generování nízké hodnoty.

Místo toho by banky měly sestavit holistickou fintech strategii, která se dívá na fintech ze 4 různých úhlů a vybírá informovanou a vědomou volbu, jak nejlépe oslovit fintech nebo danou organizaci:

A. Fintech partnerství za účelem posílení nebo získání schopností / návrhů: To zahrnuje partnerství s, získávání nebo budování fintech, které zlepšují nebo zvyšují schopnosti banky nebo hodnotové návrhy. Příklady možných intervencí zahrnují:

Vylepšení personalizovaného zákaznického servisu a zkušeností s cílem splnit očekávání zákazníků. ING Group se spojila s Scalable Capital, předním online manažerem bohatství a robo-poradenskou společností v Evropě, s cílem nabídnout plně digitální investiční řešení. Rozšiřující se distribuce produktů a služeb, jako jsou půjčky nebo pojištění, vystavením příslušných API na fintech platformách. Banky Challenger, jako jsou N26 a Starling, bojují za tento přístup. Starling partneři s Wealthify pro správu majetku, PensionBee pro důchody, Yolt pro správu osobních financí atd

Rozvoj zákaznických služeb, které leží mimo možnosti bank nebo chuť k jídlu nebo dokonce mimo hlavní trh. BNPP zvolila tento přístup při správě toxických půjček

Rozšíření bankovních služeb nad rámec těch, které banky tradičně nabízejí - jako je dům, auto, spotřební zboží, cestovní služby -, aby se stalo „centrem živých služeb“ a zabránilo se komoditizaci

Zpeněžení rozhraní API nad rámec regulatorního požadavku k vytvoření nových toků výnosů. Španělská BBVA v květnu 2017 komerčně prodala na trhu BBVA API osm svých API

B. Fintech jako investiční příležitost: Ať už se jedná o vytvoření nástroje rizikového kapitálu nebo o převzetí menšinového podílu ve finské společnosti, jedná se o poskytování kapitálu fintechům výměnou za návratnost investice.

C. Fintech jako klienti: fintechs představují nový fond hodnot pro banky poskytováním bankovních služeb a odborností v oblasti finančního řízení a řízení rizik zejména technologickým hráčům.

D. Fintech jako konkurenti: Banky musí zvážit svou vlastní reakci na konkurenci fintech, které těží z jejich nižších nákladových základen, aby napadly tržní podíl, vyvíjely tlak na ziskovost, ohrožovaly narušení zákazníků a vedly ke komoditizaci jejich služeb.

Fintech partnerství jako strategická možnost

Jakmile je přijato rozhodnutí o partnerství, existuje řada možných modelů partnerství / podnikání. Zvolený model je určen smluvními jednáními a závisí na faktorech, jako je důvod partnerství, úroveň kontroly, kterou si banka chce zachovat, nebo související rizikový apetit, jakož i právní a smluvní úvahy.

Od čistých investic, jako jsou vlastněné rizikové fondy nebo komanditní společnosti, až po vhodné partnerské modely, jako jsou aliance, společné podniky, franšízy, menšinové investice a některé akvizice (od 50% podílu v cíli).

Podle zprávy World Fintech Report je nejvýhodnější partnerství fintech v oblasti bílého označování jejich řešení. Zde finanční společnost nakupuje hotové řešení od fintech a implementuje ho pod vlastní značkou. Jedním z příkladů je partnerství JPMorgan Chase s on-line půjčovnou OnDeck Capital.

Dalším preferovaným modelem spolupráce jsou integrovaná interní řešení, kde jsou produkty a řešení hostovány interně nebo jsou poskytovány jako softwarové služby. Například ABN Amro spolupracovala se švédskou společností Fintech startup Tink na vytvoření aplikace, která zákazníkům poskytuje větší kontrolu nad jejich financemi, což je také přístup Starlingu na trhu.

Výzvy s fintech partnerství

Podle BCG zůstalo 45% podniků a 55% startupů nespokojeno s jejich partnerskými dohodami. Důvody pro to zahrnují:

Různé rychlosti provádění. Na jedné straně jsou finanční instituce často velmi velké, regulované subjekty s dlouhou tradicí, dobře rozvinutými interními zdroji, pokračujícími vztahy se zavedenými prodejci a požadavky, které upřednostňují dodržování předpisů, zabezpečení, řízení rizik a předvídatelnost procesů. Fintech start-upy jsou obvykle menší a mají rychlejší procesy, využívající veřejné vývojové platformy jako cloud a open source zdroje, které mohou představovat výzvy pro některé velké banky. Čas je mnohem důležitější pro malé spuštění.

Střet kultur. Startups riskují. Jako společnost Morgan společnosti ABA v sekci „Banky a fintech: protivníci nebo partneři?“ Je profil kultury startupů rychle selhávat. Úspěch po 1 000 selháních je stále úspěšný. V bankách je kultura založena na řízení rizik. To je zásadní rozdíl, který vyžaduje, aby obě strany dosáhly střední úrovně, aby uspěly.

Blíží se k partnerství jako cvičení značky. Partnerství se někdy zahajují pouze pro branding a to nevede k úspěchu. Partnerství musí výrazně změnit povahu nabídek nebo schopnosti stávajícího a poskytnout fintechu cenný zdroj, který je jinak obtížné získat, např. Finanční podpora nebo přístup ke klientům.

Chybějící jasná metodika a přístup k partnerství / podnikání. Banky často postrádají správné nastavení a schopnosti podporovat širší životní cyklus partnerství a podnikání od skenování partnerů, a to prostřednictvím prokazování potenciálu vzájemného prospěchu, k rozšiřování partnerství napříč bankou.

Jak zajistit, aby vaše fintech partnerství bylo úspěšné?

Bez ohledu na model partnerství je klíčem k jeho úspěchu efektivní řízení partnerství po celou dobu jeho životního cyklu.

V rámci blížícího se fintech partnerství je nutný pečlivý pohled na fintech partnerský životní cyklus.

Na makro úrovni musí banky zajistit, aby jejich partnerství podporovala jejich strategické cíle a aby bylo celkové portfolio partnerů optimalizováno tak, aby poskytovalo hodnotu jako celek. Na mikroúrovni bude každé partnerství následovat etapy životního cyklu, jak je uvedeno níže:

Obr. 1. Životní cyklus partnerství / odvzdušňování Fintech
  • SKENOVAT

V této fázi banka prohledává trh pro potenciální partnerství v souladu se svými strategickými cíli, provádí due diligence a screening a vybírá cílové partnery. Zahrnuje zákaznický výzkum, testování a hodnocení stolních počítačů s cílem posoudit strategické přizpůsobení a filtrovat sladěné příležitosti.

Banky by měly zvážit příležitosti, které jsou jak vedené řešením (známé a ověřené řešení; neidentifikovaný problém), tak problémové (dobře definovaný problém; neznámé / neověřené řešení).

Klíčovým faktorem úspěchu této fáze je tržní inteligence, porozumění trhu s jemnými technologiemi, hráčům a zúčastněným technologiím. Rychlý pohyb je kritický.

  • DOKÁZAT

Jakmile je vybrána do užšího výběru, je na palubě fintech společnost nebo start-up a přesunuta do experimentu v chráněném prostředí. V této fázi je vypracován Proof of Concept, MVP nebo Pilot, který validuje hodnocení. Produkt, služba nebo řešení jsou kontrolovány, aby byla zajištěna finanční životaschopnost, strategické přizpůsobení a provozní vhodnost. Pokud budou úspěšné, strany se rozhodnou, zda budou obchodní příležitosti partnersky investovat, budovat a otevírat.

Mezi klíčové faktory úspěchu v této fázi patří správné sponzorství a financování, jakož i testování řešení v cílové architektuře a provozním modelu. To vyžaduje interní dovednosti a znalosti základní technologie / koncepce.

  • STUPNICE

V této fázi dochází k posunu od „testu“ k „běhu“. Tým je provozován, aby vlastnil průběh a neustálé zlepšování. Robustní schopnosti při navrhování, sestavování a testování jsou klíčovými faktory úspěchu v souladu s jakoukoli jinou implementací.

Toto je stádium, které se obvykle setkává s nejsilnějším odporem a obtížemi a kde mnoho partnerství selže.

Nedodržení měřítka je v mnoha případech způsobeno složitostí stávajícího subjektu, jako je technologický zásobník, regulační požadavky, organizační struktury atd. Předchozí fáze by měly pomoci tyto obtíže vyloučit a naplánovat rozsah.

Jaké schopnosti jsou vyžadovány?

Efektivní řízení partnerství po dobu životnosti podniku vyžaduje podpůrný operační model a řadu specifických schopností, které se v mnoha případech liší od těch, které jsou v současné době k dispozici pro většinu bank.

V současné době existují různé úrovně rizikové splatnosti mezi zavedenými bankami, například BBVA je známá tím, že úspěšně vylepšuje své zákaznické návrhy prostřednictvím fintech partnerství.

Různé úrovně rizikové splatnosti jsou také pozorovány ve všech oblastech bankovnictví, jako jsou platby, kde se rozsáhlé inovace v posledních několika letech konečně dostaly do většiny zavedených bank. Příklady zahrnují Santander s iZettle nebo Barclays s AccessPay

Identifikace správných schopností vyžaduje, aby si vedoucí představitelé v bankách položili řadu klíčových otázek.

Obr. 2. Otázky týkající se partnerství / podnikání Fintech

Účelem úspěšného modelu partnerství / podnikání je vyřešit výše uvedené otázky a poskytuje rámec, který bankám pomůže:

  • Vyberte konkrétní schopnosti, které jsou pro strategii bank nejrelevantnější, tj. Cílové schopnosti
  • Posoudit mezeru v současných schopnostech banky
  • Aktualizujte tyto funkce podle vyvíjející se potřeby
Obr 3. Fintech partnerský / odvážný provozní model

Na makroúrovni jsou vyžadovány schopnosti, které zajistí, že jakákoli partnerství budou vyhodnocena a vybrána v kontextu strategických cílů banky. K řízení partnerství jako portfolia je nutný mechanismus, který zajistí správnou kombinaci, nedostatek duplicit, optimalizaci a realizaci kolektivní hodnoty. Doporučuje se nemilosrdné START-STOP-POKRAČOVÁNÍ založené na hodnotě, stejně jako u jiných digitálních portfolií.

Na mikroúrovni vyžaduje úspěch zavedené banky, aby přezkoumaly svůj provozní model:

  • Vytvoření efektivního procesu partnerství mezi partnery s jasnou odpovědností za účelem rychlejšího rozhodování
  • Zahrnuje flexibilitu při zajišťování zdrojů, zadávání zakázek a uzavírání smluv
  • Zajištění technologie podporuje testování MVP a integraci konečného řešení rychlostí a měřítkem
  • Podpora kultury spolupráce mezi bankami a fintech, podporovaná správnou sadou dovedností a chování

Příjmy a tlaky na marže od vyzyvatelských bank a konkurentů ve fintech ve spojení s existenční hrozbou, kterou představuje vstup společností FAANG do finančních služeb, znamenají, že partnerství ve fintech již není pro stávající banky alternativou.

Dobře naolejovaný a efektivní postup pro fintech bude hlavním rozlišovacím faktorem mezi bankami, které „vyhrávají“, a bankami, které jsou narušeny v ekonomice, která se bude stále více spoléhat na široké ekosystémy, aby zákazníkům poskytovala zkušenosti, které vyžadují, s nízkými náklady, aby mohly sloužit. .