5 bodový kontrolní seznam - Jak vybrat podílový fond

Raj na hlavním městě

1. Co je dlouhodobý záznam podílového fondu?

U každého podílového fondu sledujte jeho výkonnost za posledních 10 let. Není nutné, aby fond vykazoval vynikající výkonnost a každý rok byl na vrcholu. Místo toho bychom měli zkontrolovat, zda fond zůstal v top 20% ve své kategorii pro každý rok, nejméně za posledních 10 let.

Dobrý fond nemůže vynikat dobře každý rok, ale měl by zůstat ve všech letech nadprůměrný. Tím bude zajištěno, že fond v žádném konkrétním roce nepřijme další riziko, aby se stal vedoucím umělcem. Nebude tedy příliš špatný, pokud se trh sám napraví.

Níže uvedený příklad je z akciového fondu SBI, kde fond ve srovnání s ostatními fondy v období 1yr, 2yr, 3yr nedosahoval dobré výkonnosti, ale vyniká v top 10 v kategorii 5yr a 10yr.

zdroj - moneycontrol.com

2. Kdo je správcem fondu pro podílový fond?

Může se stát, že fond dosáhl nadprůměrných výsledků každý rok za posledních 10 let podle 1. projednávaného kritéria. Pak byste měli tento fond okamžitě koupit? Je výběr fondu tak snadný? Určitě ne!

Pokud má fond v posledních 10 nebo 15 letech neustálé výsledky, pak to, zda bychom do tohoto fondu měli investovat, závisí do velké míry na správci fondu. Výkonnost v minulosti nemá žádný význam, pokud se správce fondu nedávno změnil. Vždy bychom měli zkontrolovat, zda stejná osoba spravuje fond, který za posledních 10–15 let poskytoval konzistentní výnosy. Je to proto, že fond není dobrý nebo špatný, místo toho je správce fondu dobrý nebo špatný.

Jak zjistíme, zda je správce fondu dobrý nebo špatný? Zaprvé, dosavadní výsledky fondu by měly být trvale dobré ve všech těch letech, v nichž jej spravoval. Zadruhé, pokud správce fondu spravuje 5 fondů a pokud z 5 dosáhl pouze 1 systém dobře a zbytek 4 se zdařil, nebude tento správce fondu považovat za dobrý.

Může se stát, že pokud děláte 5 věcí, budete mít díky jedné štěstí štěstí v jedné. Pokud se 3 nebo 4 z 5 daří dobře, považuji tohoto manažera fondu za dobrého a můžu tomuto člověku věřit za svou investici.

3. Jaká je bilance AUM fondu?

Nyní vidíme, že fond má dobré výsledky, správce fondu je dobrý, stejný správce fondu spravuje fond za posledních 7–10 let. Další věc, na kterou se zaměříme, je AUM, tj. Aktiva pod správou.

Musíme sledovat, jak se AUM změnila v poslední době. Za posledních 1 nebo 2 roky se do fondu dostalo mnoho peněz? Může se stát, že zpočátku, když byla AUM nízká, bylo snazší najít kvalitní zásoby. Teď, když najednou dojde v tomto fondu k velkému přílivu peněz, tomuto fondu se vyhnu. Během těchto časů musí správce fondu tyto peníze nějak investovat, protože nemůže mít více než 35% peněz v hotovosti. Může být tedy nucen kupovat ne tak kvalitní akcie. V takových případech bude ovlivněn budoucí výkon.

4. Co je to poměr rizika a návratnosti pro fond?

Měli bychom nejen sledovat návratnost, ale měli bychom také kontrolovat riziko versus návratový záznam. Důvodem je, že dobré výnosy lze dosáhnout vysokým rizikem. Ale ten správce fondu je nejlepší, kdo může poskytnout vysoké výnosy a podstupovat nižší riziko. Obecně platí, že systémy s velkým kapitálem mají nižší riziko než systémy s nízkým a středním kapitálem. Pokud systém s velkým stropem poskytl 15% výnosů za posledních 10 let a systém s nízkým stropem poskytl 16% výnosů během stejného období; pak za 1% extra výnosy nebudu preferovat vysoce rizikové fondy s malou kapitalizací.

5. Co je TER pro fond?

TER (Total expense ratio) je provize, kterou společnost MF uděluje, když investujete do fondu. Zkontrolujte, jaké je TER pro fond. je to příliš vysoké? tj. rozdáváte příliš mnoho jako provize za fond? Vyhněte se fondům, které mají velmi vysoké náklady.

Doufám, že vám tento článek pomohl pochopit - Jak vybrat podílové fondy Indie

dozvědět se více o - Co jsou to podílové fondy? Druhy podílových fondů v Indii